Inversiones en FIBRAS y sus asuntos fiscales

Impuestos sobre las Inversiones en FIBRAS: Una Guía Completa para el Inversionista Mexicano

Las FIBRAS (Fideicomisos de Inversión en Bienes Raíces) se han convertido en una opción atractiva para diversificar carteras y obtener rendimientos. Sin embargo, es fundamental entender las implicaciones fiscales que conlleva invertir en ellas. A continuación, consideremos las principales dudas sobre los impuestos relacionados con las FIBRAS:

Tipos de Ingresos al Invertir en FIBRAS

Al invertir en FIBRAS, los inversionistas reciben principalmente dos tipos de ingresos:

1. Distribuciones: Son los pagos periódicos que realiza la FIBRA a sus accionistas, provenientes de los ingresos generados por sus propiedades. Estos pueden incluir renta, plusvalía por venta de inmuebles y otros ingresos operativos.
2. Ganancias de capital: Se generan cuando vendes tus certificados bursátiles fiduciarios (CBFIs) a un precio superior al que los adquiriste.

¿Debo pagar impuestos por las distribuciones que recibo de mis inversiones en FIBRAS?

La buena noticia es que, en general, no pagas impuestos a la renta por las distribuciones que recibes de las FIBRAS. Esto se debe a que la FIBRA ya paga impuestos sobre las utilidades que genera y distribuye el 95% de ellas a sus accionistas.

Sin embargo, es importante considerar lo siguiente:

• Reembolso de capital: Si la distribución excede la utilidad fiscal de la FIBRA, la parte que excede se considera reembolso de capital y no está sujeta a impuestos.
• Dividendos extraordinarios: En algunos casos, la FIBRA puede distribuir dividendos extraordinarios que no estén relacionados con la operación normal del fideicomiso. Estos dividendos podrían estar sujetos a impuestos.

¿Si gano al vender las FIBRAS debo pagar impuestos?

Sí, las ganancias de capital obtenidas por la venta de CBFIs están sujetas al pago de impuestos. La tasa impositiva dependerá de tu situación fiscal y del plazo que hayas tenido los certificados.

• Inversionistas residentes en México sin actividad empresarial: Están exentos del impuesto sobre la renta en la venta de CBFIs relacionados con FIBRAS, siempre y cuando la venta se realice a través de la bolsa de valores.
• Otros inversionistas: Para los demás inversionistas, las reglas pueden variar y es recomendable consultar a un asesor fiscal.

¿Cuáles son las retenciones de impuesto que se realizan por las distribuciones de las FIBRAS?

En general, no se realizan retenciones de impuestos sobre las distribuciones de las FIBRAS. Sin embargo, es importante verificar la información proporcionada por cada FIBRA, ya que las condiciones pueden variar.

¿Debo presentar declaración anual por los rendimientos que obtengo por mis inversiones FIBRAS?

Sí, debes incluir los rendimientos obtenidos por tus inversiones en FIBRAS en tu declaración anual de impuestos. Aunque no pagues impuestos por las distribuciones, es necesario informar estos ingresos.

¿Qué debes declarar?

• Distribuciones recibidas: El monto total de las distribuciones que recibiste durante el año.
• Ganancias de capital: Si vendiste alguno de tus CBFIs, debes declarar la ganancia obtenida.
• Pérdidas de capital: Si tuviste pérdidas por la venta de CBFIs, puedes deducirlas de otras ganancias de capital.

Recomendaciones:

• Consulta a un asesor fiscal: Si tienes dudas o tu situación es compleja, es recomendable consultar a un asesor fiscal para asegurarte de cumplir con todas tus obligaciones fiscales.
• Lleva un registro detallado de tus inversiones: Esto te permitirá realizar tus declaraciones de impuestos de manera más eficiente.
• Mantente informado sobre los cambios en la legislación fiscal: Las leyes fiscales pueden cambiar, por lo que es importante estar al tanto de las novedades.

Importante: La información proporcionada en este artículo tiene carácter general y no sustituye el asesoramiento profesional.